Sign in to follow this  
Webmaster

Почему растут цены на золото?

Recommended Posts

Webmaster    232
98a980bef303c7537190e07ed26308b3__1260x.thumb.jpg.be3168a934731bd6cfdc66faf8c09a84.jpg
 
Цены на золото резко повысились, и эксперты предсказывают им дальнейший рост, главное — выбрать, в какие инструменты вкладываться.

Правило инвесторов: продавай на максимуме, покупай на минимуме. Золото в последние годы несколько лихорадит, но если посмотреть на его пиковые значения, то этот актив мог принести большие доходы его владельцу. И сейчас как раз время рассмотреть, что же влияет на его цену и как на нём заработать.

Последние три года золото заставило инвесторов понервничать: после исторического максимума в сентябре 2011 года на уровне $1920 за унцию цена на металл неуклонно пошла вниз, достигнув минимального за пять лет значения в декабре 2015 года — $1050,6. Обычно инвестиции в золото являются тихой гаванью для инвесторов, которые в условиях большой волатильности предпочитают инвестировать в стабильно ценный металл.

Вероятно, тем, кто купил золото на минимуме, пора "открывать шампанское": с начала 2016 года тренд по нему пошёл резко вверх. По информации World Gold Council (WGC), организации, исследующей развитие рынка золотодобывающей промышленности, в первом полугодии 2016 года цены на золото выросли на 22% и достигли $1316 за унцию. Неудивительно, что на фоне низких цен вырос и мировой спрос на него: за первое полугодие он вырос до практически рекордных 2355 тонн.

Почему растут цены на золото?

В целом спрос на золото проявился не везде: мировые центробанки снизили закупку золота в резервы на 3%, ювелирный спрос упал на 19%, а технологический — на 3%. Главным драйвером роста стал спрос на золото в качестве выгодного инвестиционного инструмента. На рынке физического золота даже появился дефицит: впервые за несколько лет спрос превысил предложение почти на 155 т.

Главная причина возросшего интереса к золоту — растущая инфляция, небольшой выбор доходных и стабильных инструментов, а также пока неясная для многих политика ФРС насчёт ставок. Пока базовая ставка ФРС находится на 0,25–0,5%, и в США не раз заявляли, что намерены её поднять. Однако пока в стране не пройдут президентские выборы (состоятся 8 ноября), вряд ли какие-либо действия будут предприняты, соответственно, инвестиции в долларовые инструменты пока малодоходны.

Покупку золота населением можно считать своеобразной защитой от долларовой инфляции. По данным Бюро статистики США, с января 2000 года по июль 2016-го накопленный уровень инфляции в стране составил 42,99%.

В Европе ставки вообще нулевые (или отрицательные, то есть инвесторы фактически платят за то, чтобы инвестировать в те или иные активы, и не получают дохода). Отсюда и растёт спрос на проверенные веками стабильные инструменты — золото, серебро, платина и т.п.

"Золото хорошо тем, что оно любит плохие новости мировой экономики", — говорит советник по макроэкономике генерального директора "Открытие брокер" Сергей Хестанов.

"Поддержку" золоту оказал также Брексит: решение Британии покинуть Евросоюз, активная президентская кампания в США, проблемы в банковском секторе Италии и другие факторы. Не видя возможностей заработать на вложениях в реальную экономику, многие инвесторы предпочитают вкладываться в реальные активы, из которых самым классическим и является золото.

Как "нажиться" на золоте?

Существует четыре самых распространённых способа вложиться в золото: открыть обезличенный металлический счёт (ОМС) в банке, купить физические слитки золота, купить ювелирные украшения или золотые инвестиционные монеты.

Счета ОМС, пожалуй, самый популярный инструмент для инвестиций в золото. При его открытии человек получает золото не в физическом виде, а в виде суммы, которая зачисляется на счёт. Как правило, минимальный взнос на ОМС составляет денежный эквивалент 0,1 грамма золота (по другим металлам требования могут быть другими). 

Своим опытом инвестирования в ОМС с Лайфом поделилась московская студентка Мугима Каримова, которая в 2014 году открыла в одном из банков ОМС. "Мониторила статьи в Интернете и пришла к выводу, что вложения в металлы — самое выгодное дело, так как курс на валюту скачет непредсказуемо", — вспоминает Мугима. Доход от такого вклада не мгновенный. Разница между тем, что она вложила, и тем, что получила, стала заметной только через полгода. На момент открытия вклада грамм золота стоил около 1200—1300 рублей. Девушка перевела в золото 50 тысяч рублей и уже через год получила плюс 12 тысяч на счету.

По словам начальника управления по развитию пассивных и комиссионных продуктов банка "Глобэкс" Ирины Волис, счета ОМС подходят наиболее финансово грамотным клиентам, которые следят за рынком, готовы принимать на себя риски и самостоятельно отслеживают колебания цены на металлы для расчёта входа-выхода.

Другой способ — покупка физических слитков, конечно, привлекает своей идеей: ты становишься обладателем "золотого кирпича", это романтично и звучит красиво. Однако многие забывают о трудностях этого варианта.  

— Конечно, слитки покупать надёжнее, так как их у тебя точно никто не отберёт, но там множество дополнительных расходов: налоги, выплаты за хранение в банковской ячейке и т.д., и я решила, что всё это не потяну, — объясняла своё решение Мугима Каримова.

По мнению экспертов, слитки считаются хорошим вариантом, если в планах инвестировать деньги для очень долгосрочного накопления или даже для будущих поколений. Стоит только напомнить, что за 15—20 лет стоимость золота может вырасти в 4—5 раз и это перекроет инфляцию во многих странах. Но, покупая золото, надо помнить: НДС на эту операцию составляет 18% (при обратной продаже налог не возвращается), а стоимость ячейки в год обойдётся минимум в 3000 рублей. Есть ещё расходы на экспертизу, если захотите продать золото.

Альтернативой золотому слитку станет более компактная, а порой и более доходная золотая инвестиционная монета. Её покупка не облагается НДС, а со временем стоимость монеты меняется не только от цены на металл: чем старше монета, тем она более привлекательна для нумизматов.

"Золотой монетный дом" специально для Лайфа сделал график роста цены самой популярной российской золотой инвестиционной монеты "Георгий Победоносец" (средняя цена по году). Из данных видно, что стоимость купленной в 2006 году монеты за 10 лет увеличилась практически в шесть раз!

Единственными недостатками вложения денег в инвестиционные монеты можно назвать относительно низкую ликвидность и довольно долгий (годы) срок инвестирования.

Наконец, неплохую прибыль могут принести драгоценные изделия: о заветном золотом колечке в подарок от любимого — и первой инвестиции в счастливое совместное будущее — мечтает как минимум каждая вторая девушка. Однако при изготовлении украшений используются в основном сплавы, что снижает их стоимость по сравнению с золотыми слитками и монетами.

Эксперты сходятся во мнениях, что вкладываться в ювелирные украшения стоит, если те имеют культурную или историческую ценность. "Инвестировать в ювелирные изделия следует только в том случае, если у вас есть возможность покупать их относительно недорого, либо в других странах, либо в виде лома драгметаллов", — советует читателям потомственный ювелир Александр.

Золото любит тех, кто "постарше"

— Золото — такой же биржевой товар, как любой другой, — утверждает Сергей Хестанов. Для того чтобы определиться, стоит или не стоит сейчас вкладываться в драгоценный металл, следует понимать одну простую вещь: если речь идёт о вкладе сроком минимум на 20—30 лет, то золото, равно как и другие драгоценные металлы, стоит покупать всегда, считает Сергей Хестанов.

— Такой вклад в любом случае в конечном итоге окажется выгодным, ведь самый длительный период падения цены на золото — меньше 20 лет, — говорит эксперт.

В золоте имеет смысл хранить небольшой процент сбережений, который напрямую зависит от возраста инвестора: чем он старше, тем выше доля рекомендуемого вложения, говорит аналитик ГК "Финам" Тимур Нигматуллин. Эксперт даже разработал собственную формулу, позволяющую вычислить, какое количество дохода стоит инвестировать в драгоценные металлы, процент вложения вычисляется просто: возраст инвестора минус 30. Согласно утверждению Нигматуллина, тем, кто ещё не достиг 30, инвестировать в золото рано и стоит обращать внимание на более высокодоходные инструменты — акции, ETF (торгуемые на бирже фонды) и так далее.

По материалам сайта

 
 

Share this post


Link to post
Share on other sites

Смотрите также:

Masterhit    13

Причиной является политика других центральных банков по всему миру. Другими словами, если цена на золото движется вверх в различных валютах, это означает следующее: инвесторы по всему миру решили, что золото является средством защиты своего капитала от снижения покупательной способности своей собственной валюты.

Share this post


Link to post
Share on other sites
Mickel    122

Цена на золото довольно сильно подвержена колебаниям, если рассмотреть период в 10-20 лет, поэтому нельзя утверждать, что цена за год обязательно увеличится. Тем не менее, золото не теряет своей покупательской способности, и если проследить за ценой, то смело можно утверждать, даже с учетом инфляции, что цена на золото обладает своего рода стабильностью (нет никакого понижающегося или повышающегося тренда). В заключение могу сказать, что вы точно ничего не потеряете, а в будущем и приумножите, если инвестируете в этот драгоценный металл. 

Share this post


Link to post
Share on other sites

Keidi    213
Только что, Webmaster сказал:

Ну не знаю, стоит ли инвестировать в золото?

Да стоит, стоит, купите своей девушке кольцо) Хорошее вложение ведь будет!


  • Если Вы увидели, что Ваш проект продублировали - сообщите модератору, нажав на кнопку "Жалоба" в теме автора.
  • Инвестиционные проекты добавляем с названием темы, например groupmoney.ru - groupmoney.
  • Не забываем сообщать о проблемах с выплатами в проекте.
  • Если проект не платит, рекомендуем вам написать в теме "Скам" и нажать кнопку "Жалоба" - так модератор быстрее увидит Ваше сообщение.
  • Не забываем добавлять сообщения к публикуемым видео и скриншотам - для более быстрой индексации сообщения.
  • Посмотреть созданные Вами темы - "Активность" - "Созданный мной контент".
  • Если Вашу тему перенесли в архив - Вы можете добавить сообщение о выплате, нажать кнопку "Жалоба" и написать "Прошу перенести в такой-то раздел - проект рабочий".

Share this post


Link to post
Share on other sites

Vest    9

И что делать инвестору – покупать, держать или продавать?

  • Лайк нравится 1

Share this post


Link to post
Share on other sites

Create an account or sign in to comment

You need to be a member in order to leave a comment

Create an account

Sign up for a new account in our community. It's easy!

Register a new account

Sign in

Already have an account? Sign in here.

Sign In Now
Sign in to follow this  

  • Similar Content

    • By Mickel
      Как подорожает золото в этом году, зависит от Дональда Трампа
       
      За первые пять торговых дней 2017 года тройская унция золота (31,1 грамма) выросла в цене на 25 долларов. Если 2 января торги открылись у отметки 1150 долларов, то днем 6 января унция уже стоила 1175 долларов, свидетельствуют данные Нью-Йоркской товарной биржи.
       
           В то же время спрос на физическое золото в мире начал серьезно сокращаться: по разным оценкам, от десяти до 30 процентов. Это станет фактором, который в этом году будет довлеть над золотыми котировками. Кроме того, экономическая и монетарная политика США приведет лишь к росту доходности в акциях, а значит, золото в лучшем случае в среднем по году будет стоить столько же, сколько и в прошедшем году - 1250 долларов. Если актив уже куплен, то рекомендация одна - держать.
          Рост среднегодовой стоимости золота в 2016 году составил семь процентов к предыдущему году, среднегодовая стоимость серебра выросла почти в два раза больше, свидетельствуют данные торгов. В основном положительное влияние на котировки оказало решение Великобритании выйти из Евросоюза, однако к концу прошлого года весь набранный за счет этого рост нивелировался. Среднегодовая стоимость золота, по данным расчетной модели на третью декаду декабря, должна составить 1248 долларов, серебра - 17,8 доллара, что практически эквивалентно средним показателям предыдущего года.
       
          "Давление на котировки драгоценных металлов будет оказывать снижающийся в настоящее время спрос (в первую очередь в золоте), а также ужесточение денежно-кредитной политики регуляторов, повышающих реальные процентные ставки в экономике, - говорит аналитик по товарным рынкам "Открытие Брокер" Оксана Лукичева. - Инфляционные ожидания, по предварительным оценкам, будут расти, что поддержит цены, также азиатский спрос может начать восстанавливаться после денежной реформы в Индии. Официальный спрос центробанков также останется на высоком уровне".
       
          "В части прогноза цены унции золота в 2017 году пока мы хотели бы дождаться первых шагов от нового американского президента, - подчеркивает председатель Союза золотопромышленников России Сергей Кашуба. - В отличие от предыдущих годов, когда факторы влияния на цену были примерно одинаковыми и ею двигали в основном рыночные ожидания, сегодня есть неопределенность в отношении грядущей новой экономической политики США, за исключением повышения ставок ФРС".
       
          Так, новый американский президент Дональд Трамп вступит в должность 20 января, его заявления о стимулировании госрасходов пока лишь добавляют неопределенности, а ФРС, повысив ставку на 0,25 процента в декабре минувшего года, пообещала провести еще три этапа повышения. Остальные факторы говорят о том, что цена на золото также будет под давлением. Так, серьезно разогрет американский фондовый рынок - индекс S&P 500 поднялся за год более чем на десять процентов, инвесторы уходят в акции, которые приносят доход, в отличие от золота, которое его не генерирует, - оно только требует расходов на хранение.
      Факторы политической нестабильности для золота уже не играют прежней роли убежища. Вложения в ETF-фонды - последний всплеск, который, должен был подтянуть цену золота вверх, почти исчерпал себя в последние месяцы. "Факторов, которые бы сыграли на руку котировкам, мы не видим. Скорее, можно даже удивляться, почему золото все еще стабильно высокое в цене. Полагаю, наш прогноз после вступления Трампа в должность будет не очень позитивный", - замечает Сергей Кашуба.
       
          По данным Thompson Reuters GFMS, в третьем квартале 2016 года по отношению к тому же периоду 2015-го физический спрос на золото упал на 30,1 процента. Всемирный совет по золоту (World Gold Council) дает более скромную оценку - десять процентов. Аналитики обеих контор видят падение во всех секторах, кроме медицинской. С оглядкой на фактор спроса Macquarie bank также понизил свои прогнозы - 1216 долларов за унцию золота в 2017 году (меньше предыдущего прогноза почти на 12 процентов) и лишь в 2018 году 1375 долларов. Большая часть инвестиционных компаний, как и Союз золотопромышленников, пока держит свои оценки в подвешенном состоянии и ждет минимум вступление в должность Дональда Трампа.
       
          Появилась информация о некотором снижении потребления золота в Китае, указывает Сергей Кашуба. В Индии после денежной реформы и замены купюр в тысячу рупий на новые упал спрос на золото, которое в основном покупали за наличные крупного достоинства. Эти факторы также говорят не в пользу роста котировок золота ввиду падения спроса. "Низкие цены на драгоценные металлы могут оказать отрицательное влияние на добычу и значительно сократить предложение на мировом рынке, что будет поддерживать цены", - считает Оксана Лукичева.
       
           "Российским производителям в этой ситуации будет поддержкой только ослабление курса рубля, который может отреагировать на укрепление доллара к корзине мировых валют. Другим мировым игрокам будет тяжелее", - полагает Сергей Кашуба. Производство золота в России, по оценкам союза, в 2016 году было рекордным, далее может произойти некоторое замедление или даже небольшое падение производства из-за нехватки финансирования в отрасли.
      По итогам прошлого года общее производство составило 294 тонны, из которых львиную долю купил Банк России - 208 тонн, еще 35 тонн пришлось на ювелирную промышленность, остальное ушло на экспорт. Основную часть спроса все же формирует Центробанк РФ, но на ювелирную отрасль надеяться не приходится: если ЦБ уменьшит потребление, то структура поменяется в пользу экспортных потоков, заключает Сергей Кашуба.
      По материалам сайта
    • By Keidi
      «Золото расти не будет»
      Директор World Gold Council рассказал об основных тенденциях на рынке золота
      Золото с января по ноябрь 2016 года подорожало на 23%, но в течение месяца упало на 10%, до $1163 за унцию. С чем связано увеличение спроса на золото в текущем году и ждать ли роста цен в будущем, на какие страны приходится половина всех продаж золота в мире, а также почему китайская молодежь не любит покупать золотые изделия местного производства — об этом в интервью «Газете.Ru» рассказал директор World Gold Council Джон Маллиган.
       
      — Какими вы видите тенденции на рынке золота?
      — 2016-й был достаточно выдающимся годом, если говорить о том, что влияло на цены на золото. Обычно ценообразование зависит от нескольких факторов. Например, это спрос со стороны инвесторов, как институциональных, так и частных лиц, которые интересуются приобретением золотых слитков и монет. Важную роль играет и потребление, в частности, в Юго-Восточной Азии, Индии и Китае, где часто покупают изделия из золота.
       
      Однако в нынешнем году фактор роста цен был, по сути, всего один — институциональные инвесторы.
       
           Дело в том, что с середины декабря 2015 года на макроэкономику оказывало влияние сразу несколько проблем, которые вызывали опасения со стороны участников рынка: военные действия, политическая нестабильность. Мы видели доминирование нулевых и отрицательных ключевых ставок в большинстве развитых экономик, а, например, долговой рынок, который обычно генерировал существенный доход, в этом году был практически инертен.
           Все эти негативные факторы мешали людям найти безопасное и стабильное вложение средств. Таких безопасных гаваней немного, поэтому большинство инвесторов неизбежно приходили к мысли о золоте.
      Кроме того, появлялись и продолжают появляться все новые факторы политической нестабильности: референдум в Великобритании, избрание Дональда Трампа президентом США, выборы в ряде европейских государств. Все это — угроза глобализации и не способствует спокойной обстановке в экономике.
       
      — Как вы думаете, установит ли золото в ближайшее время новый рекорд по цене?
      — Мы никогда не предсказываем цену, потому что мы — участник рынка и не можем себе позволить каким-либо образом влиять на ценообразование. Думаю, что в ближайшей перспективе в связи с избранием Трампа президентом многие инвесторы начнут вкладываться в рискованные активы, надеясь на хорошую прибыль.
      В то же время частные покупатели будут стеснены в действиях из-за политических изменений, напрямую не касающихся рынка золота. Около половины всего золота в мире торгуется на рынках Китая и Индии. В частности, в Индии проблемы могут быть связаны с денежной реформой: около 96% всех банкнот были заменены новыми, люди пока не готовы увеличивать траты в текущей ситуации.
      В Китае из-за обесценивания юаня и замедления экономики индекс покупательской уверенности также снижается, и это не может не отражаться на рынке золота. Люди чувствуют политическую нестабильность, они не готовы вкладываться во что-либо, это существенно ударило по спросу (и не только на золото).
      Поэтому я думаю, что в ближайшее время цены на золото будут примерно на том же уровне, что и раньше, возможно, немного ниже, но расти они не будут точно.
      В долгосрочной перспективе — и сейчас я уже имею в виду 2017 год и далее — произошедшие в политике изменения будут «переварены» рынком, потому что всем придется возвращаться к работе, это бизнес. И потребители ждут этой стабильности. Мы недавно провели опрос 6 тыс. человек в Китае и Индии (2 тыс. в Китае и 4 тыс. в Индии) об их намерениях и выяснили, что люди хотят покупать золото. Спрос есть, просто всем нужно немного стабильности, в том числе и производителям. Все-таки добыча золота — долгосрочный проект.
       
      — В этом году наблюдалось снижение спроса на ювелирные изделия на таком крупном рынке, как Индия, в то же время существенный рост показал спрос на ценные монеты. С чем это связано?
      — Да, мы наблюдали резкое падение рынка в Индии и Китае, а спрос на монеты в течение всего года был практически неизменным. Но в долгосрочной перспективе этот сегмент рынка демонстрирует рост с середины 2000-х.
      Особенно существенный рост начался в 2008–2009 годах — по двум причинам. Во-первых, в 2004 году в Китае сняли запрет на приобретение монет населением (раньше это было незаконно), и рынок в стране продолжает расти до сих пор, он относительно молодой.
       
      В Индии, в отличие от Китая, официальный рынок непопулярен, правительство старается бороться с этим, в том числе заменой валюты. В прошлом году в Индии была выпущена первая весовая золотая монета, и это едва ли не единственный товар такого рода, что покупатель может быть уверен в его ценности. В Индии нет межбанковской торговли монетами, поэтому у рынка этой страны огромный потенциал.
      В то время как в Европе (в основном я говорю о Германии, Швейцарии и Австрии) пик популярности монет давно прошел, спрос на них всегда относительно стабильный и невысокий, потенциала роста здесь нет.
       
      — Как вы считаете, вернется ли популярность к инвестициям в ювелирные изделия?
      — На это потребуется время. Я не думаю, что это произойдет в ближайшей или среднесрочной перспективе. Кстати, Юго-Восточная Азия, Индия и Китай часто используются для приобретения золота европейцами и американцами, для них это простой доступ на рынок. Если в Индии властям удастся наладить эффективную работу банковского рынка, то я думаю, что большой сектор рынка перейдет в инвестиции.
       
      — Что вы думаете об исследованиях, которые говорят, что миллениалы предпочитают вкладываться во впечатления и эмоции, а не физическое обладание активами?
      — Да, это одна из основных проблем роста рынка ювелирных изделий, особенно это верно для Китая. Поэтому компаниям и производителям нужно работать над созданием бренда, известного во всем мире, как Tiffany или Chartier, которые популярны среди знаменитостей. Китайским миллениалам неинтересно просто золото как таковое. А у местных производителей пока не так много опыта по созданию и выведению на глобальный рынок нового бренда. Но этим нужно будет заниматься, если они хотят привлечь данную аудиторию. Это одновременно и вызов, и новая возможность.
       
      — Есть ли что-то похожее в странах Ближнего Востока?
      — В большинстве стран этого региона крупные ювелирные бренды давно известны, они пришли туда намного раньше, чем в Китай и Индию. Поэтому здесь нужно обратить внимание на обеспечение стабильности. И на путешественников: очень много золота покупают приезжающие туристы (в том числе из России). Нужно привлекать этих туристов, которых сейчас немного отпугивает нестабильность в регионе, в том числе военные действия в ряде стран.
       
      — Как вы думаете, почему мы видим снижение спроса на ювелирные изделия в США?
      — На самом деле в целом в последние годы рынок рос. Проблемы возникли только в 2016 году — как это раньше было, например, в 2008–2009 годах, во время кризиса. Но в предыдущие годы рынок чувствовал себя хорошо, он находился на подъеме.
      В нынешнем году проблемы связаны во многом с выборами, с неизвестностью, но я уверен, что уже сейчас рынок золота и ювелирных изделий восстанавливается.
      При этом в США ювелирные изделия обычно обладают высокой ценой из-за бренда, а не из-за количества золота, как это бывает на большинстве традиционных рынков. Поэтому по объемам продажи золота могут расти не слишком быстро, но в денежном эквиваленте каждая покупка весьма существенна.
       
      — Почему так растет объем переработанного золота?
      — Цена на переработанное золото очень сильно зависит от цены поставок. Если вы видите рост цен на золото, вы увидите и рост переработки, эта связь довольно крепкая и стабильная.
       
      — Как вы думаете, увидим ли мы увеличение затрат на развитие проектов по добыче?
      — В 2016 году мы тоже видели сокращение расходов, 2015-й был, возможно, рекордным по наименьшему объему вложений в золотодобычу. И дальше ее сокращать, на мой взгляд, довольно сложно.
      Сокращение могло быть обусловлено и девальвацией местной валюты (как это было, например, в ЮАР), и невысокими энергозатратами и т.д. Инвесторы, безусловно, оценили сокращение расходов.
      Но в будущем, мне кажется, расходы на разведку новых месторождений и добычу все же возрастут — как минимум для поддержания стабильного развития в индустрии.
       
      — Где будут развиваться эти новые проекты? Будут ли это шахты, где стоимость добычи невысока?
      — Все всегда ориентируются на высокое качество, думаю, так будет и дальше. Тренд, который мы видели в конце 2016 года, — проекты с невысокой стоимостью добычи, но и низким качеством стали неконкурентоспособными, как только цены поднялись. Они больше не выглядят такими привлекательными, как раньше. И если появится какая-то стабильность относительно будущего роста цен, пусть и небольшого, все продолжат ориентироваться на качество.
       
      — Будут расти капитальные затраты?
      — Я не вижу глобальной тенденции к увеличению капитальных затрат. Все будут очень осторожными.
       
      — Не перенасыщен ли мировой рынок золотом?
      — Нет, специфика рынка золота такова, что оно всегда в дефиците, в отличие от меди, железа или угля.